Чему вы научитесь?

• 　　Что такое торговля криптовалютой

• 　　Природа риска при торговле криптовалютой

• 　　Разница между трейдингом и ходлингом •

• 　　Важно твердо стоять на ногах

　　Когда мы опросили новичков в криптовалюте, о чем они больше всего хотели бы узнать, одним из самых популярных ответов был о том, как торговать криптовалютой.

　　Это не должно быть сюрпризом. Криптовалюта — идеальный актив для торговли, потому что ее краткосрочная цена нестабильна. Другими словами, цена меняется быстро и на значительные суммы на регулярной основе.

　　Волатильный актив предоставляет множество возможностей для трейдеров, которые зарабатывают деньги, используя движение цены; но торговля криптовалютой — это палка о двух концах. Большая волатильность означает больший риск, а риск потери денег для начинающего трейдера намного больше, чем шанс заработать деньги.

　　Криптовалюта также является новым и относительно незрелым активом, а это означает, что ее истинный потенциал в долгосрочной перспективе особенно сложно предсказать.

　　Ранние инвесторы получали астрономическую прибыль, и, поскольку внедрение все еще находится на относительно низком уровне, криптовалюты по-прежнему дают возможность получить значительную прибыль по сравнению с инвестициями.

　　Его новизна — особенно в связи с его вызовом традиционным формам денег — в том, что вариант его использования и легитимность в глазах правительств не доказаны, и, следовательно, в этом также заключается большой риск, чтобы взвесить возможность.

　　Измерение волатильности биткойнов. Чтобы измерить волатильность биткойнов в любой конкретный день, вам необходимо измерить отклонение средней цены за этот день — насколько она отличается от цены открытия. Если вы сделали 10 измерений, у вас будет Сумма ценовых колебаний. Возведите эту сумму в квадрат, затем разделите на десять (количество измерений). Квадратный корень результата — это показатель волатильности в этот день.

　　Чтобы измерить за определенный период, скажем, за год, возьмите квадратный корень из 365 и умножьте его на дневную волатильность, указанную выше.

　　Отличие трейдинга от инвестирования

　　Таким образом, криптовалюта является рискованным, новым и нестабильным активом, но со значительным потенциалом роста как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе. Ваша задача — выяснить, как использовать этот потенциал, управлять рисками и зарабатывать деньги, научившись торговать криптовалютой.

　　Для простоты на этом этапе давайте предположим, что под зарабатыванием денег на криптовалюте мы подразумеваем продажу ее дороже, чем вы ее купили (позже в этом разделе мы объясним, что это потенциально намного сложнее), и используем Биткойн как пример.

　　Имея это в виду, и думая о двух общих подходах к получению прибыли от криптовалюты, которые мы представили, подумайте над этими двумя вопросами:

• 　　Будет ли цена биткойна расти или падать в течение следующих 24 часов？

• 　　Будет ли цена биткойна расти или падать в течение следующих 4 лет？

　　Оба вопроса требуют, чтобы вы рисковали своими деньгами, предсказывая будущее движение цены биткойна, которое является неопределенным. Решающее различие заключается во временных рамках, поскольку это заставляет вас по-другому думать об этой неопределенности, риске для ваших инвестиций.

　　Причина этого в том, что то, что влияет на цену биткойна в течение 24 часов, отличается от того, что влияет на его траекторию в течение четырех лет.

　　Да, 24-часовой график является подмножеством четырехлетнего графика, и в совокупности ежедневные изменения будут сглаживаться, образуя долгосрочные модели, но вы не можете делать долгосрочный прогноз, основываясь на том, что происходит в данный день, и наоборот.

　　Факторы, влияющие на долгосрочные изменения, отличаются от факторов, влияющих на краткосрочные изменения.

　　Когда мы говорим о покупке и продаже в течение коротких периодов времени, мы говорим о торговле. Частые ставки на краткосрочное движение цены.

　　Напротив, покупка, а затем пассивное удержание в течение длительного периода времени с целью последующей продажи и с целью получения прибыли считается Инвестированием.

　　Мир биткойнов даже придумал термин, который описывает решимость удерживать актив в течение длительного времени — Ходлинг.

　　Поэтому, если вы заинтересованы в зарабатывании денег на криптовалюте, вам необходимо понимать различия и различные процессы принятия решений, связанные с каждой из них.

　　Вам не нужно выбирать, вы можете быть и Трейдером, и Инвестором, или ни тем, ни другим, если вы понимаете разницу и разделяете свою деятельность.

　　Трейдинг против Ходлинга

　　Хотя и трейдинг, и ходлинг требуют от вас управления рисками, они проявляются в разные временные рамки — краткосрочные и долгосрочные — и влияние на риск — то, как он проявляется в движении цены, и подходы к управлению им — различны для каждого из них.

　　Общий термин для анализа краткосрочного движения цен на активы и объема торгов — Технический анализ.

　　Более широкий взгляд влияния на будущий успех актива и измерение риска с помощью факторов, которые действуют в течение более длительного периода времени, называется Фундаментальным анализом.

　　Фундаментальный и технический анализ могут пересекаться, но они обеспечивают полезную основу для отделения торговли от инвестирования. Но оба подхода по-прежнему сводятся к измерению риска.

　　Итак, основа этого раздела - начнем с рассмотрения процесса принятия решений, чтобы научиться торговать криптовалютой:

　　Технический анализ — понимание цены и ее происхождения; чтение ценовых данных и ценовых графиков; интерпретация исторических тенденций; изучение объемов и ключевых ценовых индикаторов.

　　Фундаментальный анализ — понимание ключевых показателей внедрения/производительности/состояния криптографии; корреляция цен с экономикой в целом; доступные модели внедрения/цены.

　　Управление рисками – как измерить риск; риск и размер сделки

　　Как только вы поняли концепции принятия решений, мы перейдем к их выполнению:

　　Совершение первой сделки – Узнайте, как на самом деле разместить сделку, основанный на вашей оценке и сложностях, связанных с этим.

　　Темы для продвинутых трейдеров: После того как вы изучите основы, мы сможем представить вам более сложные и рискованные торговые инструменты, которые могут увеличить ваши риски за счет кредитного плеча или ускорения процесса исполнения за счет автоматизации.

　　Ходлинг

　　Будь то торговля или ходлинг, вы, по сути, делаете ставку на то, что сможете продать криптовалюту по более высокой цене, по сравнению с тем, по которой вы ее купили. Вы можете вздрогнуть при использовании слова «ставки», но трейдинг — это форма азартных игр.

　　Хитрость заключается в том, чтобы свести его к решению, основанному на навыках — посредством структурированного подхода — и склонить шансы/риск в вашу пользу.

　　Если вы просто открываете счет на бирже и совершаете сделки, руководствуясь только инстинктом или случайно прочитанным твитом, это становится процессом, основанным на удаче.

　　С таким же успехом, вы можете подбрасывать монетку, за исключением того, что шансы будут против вас (как будет объяснено ниже), и вы почти наверняка прогорите.

　　Вы можете думать об обучении торговле, как об обучении игре в покер. Вы столкнетесь с крутой кривой обучения с вероятностью того, что опытные игроки воспользуются новичками.

　　Это известно как принцип Парето – большая часть прибыли будет получена меньшинством участников. Кривая обучения становится круче по отношению к потенциальной отдаче.

　　Вы должны иметь широко открытые глаза и стоять твердо на ногах, чтобы иметь шанс на успех, особенно если вы хотите торговать, а не инвестировать. Большинство трейдеров терпят неудачу в свой первый год, и это не только потому, что они не понимают основ торговли криптовалютой и принципа Парето, а потому, что они не понимают себя.

　　Торговля требует знаний и математической дисциплины — расчетов и попыток найти преимущество перед рынком — но не менее важно иметь четкие цели и психологическую дисциплину.

　　Вы не можете ожидать, что купите точно на дне и продаете наверху. Этот твит резюмирует, насколько мимолетными были максимумы рынка биткойнов.

　　Вместо этого вам нужно установить реалистичные ожидания, и если вы начнете активную торговлю, записывайте свои действия в нечто, называемое торговым журналом.

　　Психологическая дисциплина начинается с того, чтобы быть честным с самим собой в отношении того, чего вы пытаетесь достичь и как – торговый журнал играет в этом ключевую роль. Как полный новичок, вероятность того, что вы разбогатеете за одну ночь, ничтожно мала, эквивалентна выигрышу в лотерею. Так что начните с реалистичных ожиданий.

　　Если бы вы учились водить машину, вы бы просто следовали нескольким онлайн-урокам, а затем поехали по автомагистрали？ Торговля, как и обучение вождению автомобиля, является рискованным занятием, требующим соответствующей подготовки.

　　Успешный трейдер будет счастлив, просто получая доход выше того, что он мог бы получить от своего капитала, в противном случае - альтернативная стоимость, также известная как ставка дисконтирования.

　　Они не стремятся выбить его из каждой сделки, и многие из их сделок заканчиваются убытком. Нужно быть способным понять и принять это.

　　Если вы чувствуете себя некомфортно, совершая убыточные сделки, и вас одолевает желание попытаться немедленно отыграть убытки, вы не созданы для трейдинга (или любой другой формы азартных игр).

　　Не менее важно отделять удачу от мастерства. Если вы находитесь на правильной стороне сделки, это не значит, что вы ее взломали, если только вы не можете убедиться, что вам не просто повезло. Очень легко пост-рационализировать сделку и приписать успех своему подходу, а не просто удаче.

　　Если вы посадите достаточное количество обезьян перед пишущей машинкой, одна из них в конечном итоге напечатает Белую книгу Биткойна. Это не делает их Сатоши Накамото. Это называется предвзятостью выживания, и то же самое относится к трейдингу. Это одна из множества поведенческих предубеждений, которые влияют на эффективность принятия решений и могут привести к неудаче.

　　Как мы увидим позже в этом разделе, существуют разные типы трейдеров, ключевым является количество времени, которое вы можете посвятить правильному исследованию. Ваша частота торговли должна быть прямо пропорциональна времени, которое вы можете посвятить анализу.

　　Если вас не оттолкнуло это ведро холодной воды, в следующей статье будет объяснено, откуда берутся цены на криптовалюту.